1月15日本周鋼材市場(chǎng)概覽

本周國(guó)內(nèi)鋼市價(jià)格弱勢(shì)震蕩。本周國(guó)內(nèi)鋼材市場(chǎng)繼續(xù)弱穩(wěn)運(yùn)行，周初價(jià)格在需求不佳的情況下，價(jià)格開始走低，隨著周中以后期貨止跌反彈后，價(jià)格開始有所反彈。同時(shí)，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)回落使得鋼材終端需求表現(xiàn)不佳，資金鏈緊張企業(yè)虧損嚴(yán)重鋼鐵減產(chǎn)預(yù)期不斷加強(qiáng)，短期不利因素仍然較多，具體情況如下：

國(guó)際方面：美國(guó)鋼廠開始了新一輪的扁平材提價(jià)，根據(jù)不同產(chǎn)品和不同廠家，幅度在20-30美元/短噸不等。領(lǐng)頭羊紐柯鋼公司率先提價(jià)，上調(diào)熱卷價(jià)格20美元/短噸，冷卷、熱鍍鋅板和中厚板上調(diào)30美元/短噸。隨后，NLMK美國(guó)公司和AK鋼公司上調(diào)薄板價(jià)格30美元/短噸。SSAB美國(guó)公司上調(diào)中厚板價(jià)格30美元/短噸。加利福尼亞鋼鐵工業(yè)公司也宣布上調(diào)熱卷和酸洗涂油卷價(jià)格20美元/短噸，冷卷和熱鍍鋅板上調(diào)30美元/短噸。1月第1周美國(guó)現(xiàn)貨薄板價(jià)格小幅上漲，1月份廢鋼價(jià)格也上漲了20美元/長(zhǎng)噸，并且扁平材的交貨期也開始延長(zhǎng)，冷卷和熱鍍鋅板的需求相對(duì)不錯(cuò)，這都支撐了美國(guó)鋼廠再次提價(jià)。經(jīng)過本次提價(jià)，美國(guó)熱卷出廠價(jià)價(jià)格將全面上漲到400美元/短噸之上。今年印度幾大鋼廠準(zhǔn)備新增產(chǎn)能約1000-1200萬噸，但考慮目前鋼需求低迷，預(yù)計(jì)本財(cái)年實(shí)際產(chǎn)量可能僅增500-600萬噸。去年4-11月份，印度鋼材產(chǎn)量6040萬噸，同比降1.4%，國(guó)內(nèi)消費(fèi)5220萬噸，同比增5%。目前，基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目推進(jìn)緩慢，需求仍無改觀。

國(guó)內(nèi)方面：海關(guān)總署統(tǒng)計(jì)快訊：2015年12月我國(guó)出口鋼材1066萬噸，較上月增加105萬噸，同比增長(zhǎng)4.8%；1-12月我國(guó)累計(jì)出口鋼材11240萬噸，同比增長(zhǎng)19.9%。12月我國(guó)進(jìn)口鋼材118萬噸，較上月增加26萬噸，同比下降2.5%；1-12月我國(guó)累計(jì)進(jìn)口鋼材1278萬噸，同比下降11.4%。12月我國(guó)進(jìn)口鐵礦砂及其精礦9627萬噸，較上月增加1414萬噸，同比增長(zhǎng)10.9%；1-12月我國(guó)累計(jì)進(jìn)口鐵礦砂及其精礦95272萬噸，同比增長(zhǎng)2.2%。1月12日，中國(guó)汽車工業(yè)協(xié)會(huì)（以下簡(jiǎn)稱中汽協(xié)）發(fā)布2015年中國(guó)汽車市場(chǎng)產(chǎn)銷量數(shù)據(jù)，去年我國(guó)汽車產(chǎn)銷量分別達(dá)到2450.33萬輛和2459.76萬輛，同比增長(zhǎng)3.25%和4.68%。其中，乘用車銷量達(dá)到2114.63萬輛，同比增長(zhǎng)7.3%，這是我國(guó)乘用車銷量首次突破2000萬輛“大關(guān)”。受1.6L及以下排量車型購(gòu)置稅減免政策的利好刺激，2015年9月開始乘用車產(chǎn)銷“觸底反彈”，特別是12月乘用車銷量達(dá)到244.21萬輛，同比增長(zhǎng)速度為18.27%。

1月15日Myspic綜合指數(shù)73.70點(diǎn)，周環(huán)比下跌1.15%；扁平材指數(shù)66.54點(diǎn)，周環(huán)比下跌0.88%；長(zhǎng)材指數(shù)81.18點(diǎn)，周環(huán)比上漲1.38%。

建筑鋼材：本周國(guó)內(nèi)各市場(chǎng)建筑鋼材價(jià)格明顯回落。截止本周五，全國(guó)24個(gè)城市HRB400材質(zhì)20mm規(guī)格螺紋鋼平均價(jià)格為1982元/噸，較1月8日下跌42元/噸；全國(guó)24個(gè)主要城市HPB300材質(zhì)8mm規(guī)格高線平均價(jià)格為2058元/噸，較1月8日下跌36元/噸。具體來看，本周除華北、東北、西北地區(qū)表現(xiàn)堅(jiān)挺、未見明顯跌幅外，其余市場(chǎng)價(jià)格均大幅回落，其中華東、華中地區(qū)下跌明顯，長(zhǎng)沙、武漢、貴陽等地更是跌幅過百。目前來看，前兩周因缺貨而帶動(dòng)的反彈行情正式“落幕”，因下游需求的快速萎縮，本周以來現(xiàn)貨價(jià)格又重回跌勢(shì)。對(duì)于后期市場(chǎng)，筆者認(rèn)為調(diào)整幅度或有限。原因如下：1、需求日漸萎縮，距離傳統(tǒng)春節(jié)長(zhǎng)假愈來愈近，市場(chǎng)實(shí)際可交易日有限，價(jià)格也難有明顯表現(xiàn)。2、銷售緩慢，社會(huì)庫(kù)存微增，就本周統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)來看，15日本網(wǎng)監(jiān)測(cè)35個(gè)主要城市庫(kù)存，全國(guó)螺紋365.13萬噸,較上周增4.8萬噸，線材84.43萬噸，較上周減0.8萬噸。3、鋼廠例行減產(chǎn)或啟動(dòng)，每年1-2月份為鋼廠生產(chǎn)淡季，市場(chǎng)供應(yīng)也隨之減少，加上目前鋼廠庫(kù)存均低位水平，短期尚無太大壓力。綜合來看，供需進(jìn)入弱平衡，價(jià)格調(diào)整空間有限，預(yù)計(jì)下周國(guó)內(nèi)建筑鋼材市場(chǎng)或震蕩運(yùn)行。

熱軋卷板：本周國(guó)內(nèi)熱軋板卷市場(chǎng)價(jià)格窄幅盤整。截止發(fā)稿，全國(guó)24個(gè)主要市場(chǎng)3.0mm熱軋板卷價(jià)格均價(jià)為2067元/噸，較1月8日價(jià)格下跌58元/噸；4.75mm熱軋板卷均價(jià)為2002元/噸，較1月8日價(jià)格下跌46元/噸。華東市場(chǎng)方面：本周市場(chǎng)價(jià)格尾盤拉升。本周市場(chǎng)在期貨走低的影響下表現(xiàn)低迷，市場(chǎng)成交持續(xù)弱勢(shì)，據(jù)市場(chǎng)反饋，大戶日均成交僅為500噸左右。但所幸隨著期貨周四、周五的強(qiáng)勢(shì)表現(xiàn)，市場(chǎng)信心有所回復(fù)，周五開始貿(mào)易商普遍上調(diào)報(bào)價(jià)，但無奈成交仍顯乏力。后市來看，筆者認(rèn)為由于春節(jié)臨近，市場(chǎng)的活躍程度將繼續(xù)保持不溫不火狀態(tài)，而現(xiàn)階段影響價(jià)格的主導(dǎo)因素是市場(chǎng)心態(tài)，若熱卷期貨能延續(xù)強(qiáng)勢(shì)則市場(chǎng)的漲價(jià)熱情會(huì)被再次調(diào)動(dòng)，反之本地市場(chǎng)價(jià)格將繼續(xù)以弱勢(shì)盤整為主，建議貿(mào)易商謹(jǐn)慎操作。華南市場(chǎng)方面：本周市場(chǎng)價(jià)格弱勢(shì)盤整。成交方面，個(gè)別商家日均出貨在千噸左右，多數(shù)商家出貨在五百噸上下。筆者認(rèn)為，隨著春節(jié)的腳步臨近，銀行收貸步伐將逐步加緊，不排除個(gè)別商家低價(jià)出售的可能。另外，從市場(chǎng)表現(xiàn)來看，下游采購(gòu)速度放緩，多數(shù)是按需采購(gòu)為主。從市場(chǎng)資源來看，中鐵、燕鋼鋼廠資源陸續(xù)到貨，但由于月底市場(chǎng)需求較弱，預(yù)計(jì)下周市場(chǎng)價(jià)格或保持弱勢(shì)盤整的態(tài)勢(shì)。華北市場(chǎng)方面：本周市場(chǎng)價(jià)格小幅趨弱。本周市場(chǎng)成交尚可，大戶日成交量在500-700噸左右。由于市場(chǎng)價(jià)格底部繼續(xù)下移，且該價(jià)位得到市場(chǎng)的認(rèn)可，1800/2000寬卷陸續(xù)到貨，價(jià)格繼續(xù)走低，市場(chǎng)成交氛圍有所好轉(zhuǎn)。本周市場(chǎng)并沒有批量到貨的出現(xiàn)，且鋼坯等原料價(jià)格企穩(wěn)，市場(chǎng)對(duì)價(jià)格基本調(diào)整到位逐漸認(rèn)可。時(shí)至淡季，春節(jié)前價(jià)格可浮動(dòng)空間也極為有限，保持窄幅震蕩的可能性較大。

中厚板：本周國(guó)內(nèi)中板市場(chǎng)價(jià)格漲跌互現(xiàn)，其中烏魯木齊漲幅最大，上漲40元/噸，上海跌幅最大，下跌70元/噸。截止本周五收盤，從全國(guó)23個(gè)城市平均價(jià)格來看，8mm普板價(jià)格為2288元/噸，與1月8日相比下跌21元/噸；20mm普板平均價(jià)格為1968元/噸，與1月8日相比下跌26元/噸；20mm低合金板平均價(jià)格為2100元/噸，與1月8日相比下跌26元/噸。從生產(chǎn)端的情況來看，本周監(jiān)測(cè)的37家中厚板生產(chǎn)企業(yè)總計(jì)65條產(chǎn)線實(shí)際開工條數(shù)50條，15條產(chǎn)線停產(chǎn)，整體開工率為76.92%，與上周持平；本周鋼廠實(shí)際產(chǎn)量為105.808萬噸，較上周增1.59萬噸，增幅為1.53%；鋼廠達(dá)產(chǎn)率本周為65.07%，較上周增0.98%；本周鋼廠廠內(nèi)庫(kù)存為68.58萬噸，較上周增1.33萬噸，增幅1.98%。本周隨著如華南區(qū)域柳鋼等主流鋼廠恢復(fù)生產(chǎn)，雖開工率無明顯變化，但鋼廠產(chǎn)量和達(dá)產(chǎn)率都呈現(xiàn)了積極回升的跡象。庫(kù)存方面，本周全國(guó)中板庫(kù)存總量為90.85萬噸，較上周增加2.19萬噸。從區(qū)域來看，本周華東、華中、華南、西南、華北和西北分別增加0.36萬噸、0.18萬噸、0.20萬噸、0.09萬噸、1.10萬噸和0.40萬噸，東北庫(kù)存較上周減少0.15萬噸。綜合本周市場(chǎng)情況來看，由于鋼廠達(dá)產(chǎn)率等關(guān)鍵數(shù)據(jù)的回升，產(chǎn)能釋放力度繼續(xù)加大，供應(yīng)面逐步開始承壓。同時(shí)由于年底階段市場(chǎng)成交的萎靡，對(duì)價(jià)格層面的支撐力度繼續(xù)減弱。但是隨著近期價(jià)格的走弱，加之臨近周末期貨層面的好轉(zhuǎn)，市場(chǎng)心態(tài)企穩(wěn)跡象較明顯。預(yù)計(jì)下周市場(chǎng)價(jià)格保持盤整運(yùn)行。

冷軋板卷：本周國(guó)內(nèi)冷軋價(jià)格漲跌互現(xiàn)，但市場(chǎng)成交普遍減少。價(jià)格方面，截至發(fā)稿，現(xiàn)0.5mm冷軋全國(guó)平均價(jià)為3045元/噸，環(huán)比1月8日價(jià)格上漲26元/噸。1.0mm冷軋全國(guó)平均價(jià)為2752元/噸，環(huán)比1月8日價(jià)格上漲26元/噸。本周上海、天津、廣州三大主流市場(chǎng)價(jià)格均以下跌為主，其中天津市場(chǎng)以150元/噸的幅度領(lǐng)跌全國(guó)。相比之下，本周不少二線城市價(jià)格開始繼續(xù)拉漲，究其原因，主要是鋼廠發(fā)貨資源偏少，市場(chǎng)前期庫(kù)存基本消耗殆盡，且年前鋼廠發(fā)貨的可能性較低，因此多數(shù)商家有意拉漲價(jià)格，并不急于出貨。值得關(guān)注的是，本周主流市場(chǎng)天津出現(xiàn)了大漲大落的行情，主要是上周市場(chǎng)經(jīng)歷暴漲后，市場(chǎng)實(shí)際采購(gòu)需求并沒有明顯改善，加上年底終端放假在即，唐鋼、天鐵等適量投放部分資源，因此市場(chǎng)價(jià)格一度暴跌。庫(kù)存方面，本周全國(guó)冷軋庫(kù)存119.42萬噸，較上周減1.58萬噸，同比減24.6萬噸，據(jù)悉鋼廠、貿(mào)易商、終端均以去庫(kù)存為主，預(yù)計(jì)后期市場(chǎng)庫(kù)存繼續(xù)以減少為主。鋼廠方面，雖然近期市場(chǎng)價(jià)格一直以上調(diào)為主，但是各大主流鋼廠實(shí)際發(fā)貨量有限，目前不少鋼廠在接單時(shí)均表示會(huì)相應(yīng)控制接單量，將產(chǎn)量控制在合理范圍之內(nèi)，多數(shù)鋼廠希望明年市場(chǎng)價(jià)格能有所上調(diào)，企穩(wěn)為主。但是從整體情況來看，寶鋼、包鋼、本鋼、防城港等冷軋項(xiàng)目均投產(chǎn)在即，且產(chǎn)量均在百萬噸以上，后期市場(chǎng)價(jià)格能否回暖還有待考察。整體來看，元旦后終端開始陸續(xù)放假，下周市場(chǎng)采購(gòu)將繼續(xù)減少，預(yù)計(jì)市場(chǎng)整體以弱勢(shì)運(yùn)行為主，不排除個(gè)別市場(chǎng)繼續(xù)拉漲。

型材：本周國(guó)內(nèi)型材市場(chǎng)價(jià)格小幅回落。在上周價(jià)格出現(xiàn)一次較為難得的反彈后，本周型材價(jià)格沒能延續(xù)，價(jià)格開始松動(dòng)。鋼廠方面，由于市場(chǎng)價(jià)格弱勢(shì)，以及原材料價(jià)格持續(xù)走弱，鋼廠出廠價(jià)格也是弱勢(shì)調(diào)整，這也給市場(chǎng)帶來了一點(diǎn)的壓力。市場(chǎng)方面，各地市場(chǎng)價(jià)格有漲有跌，主要仍然是需求的低迷，導(dǎo)致價(jià)格很難有所作為。東北、西北地區(qū)基本處于停工狀態(tài)，需求歸零，目前也就華東華南市場(chǎng)仍在運(yùn)作。預(yù)計(jì)近期價(jià)格將繼續(xù)弱勢(shì)運(yùn)行。截止今日，全國(guó)23個(gè)主要市場(chǎng)平均價(jià)格情況：5＃角鋼2146元/噸，環(huán)比12月8日價(jià)格下跌2元/噸；16＃槽鋼全國(guó)平均價(jià)位2132元/噸，環(huán)比12月8日價(jià)格下跌2元/噸；25＃工字鋼為2259元/噸，環(huán)比12月8日價(jià)格下跌4元/噸。

總體來看，宏觀經(jīng)濟(jì)仍然有加大的下行壓力，國(guó)內(nèi)整體經(jīng)濟(jì)形勢(shì)并沒有很明顯的回暖，今年仍將是比較困難的一年。國(guó)內(nèi)鋼鐵市場(chǎng)仍將承壓較重，供需矛盾的積累需要一定的時(shí)間來化解，市場(chǎng)仍然有許多不確定因素，短期看，春節(jié)前將維持震蕩走勢(shì)。

備注：數(shù)據(jù)僅供參考，不作為投資依據(jù)。