中船租賃發(fā)行8億美元有擔(dān)保債券

2月6日，中國(guó)船舶(香港)航運(yùn)租賃有限公司(簡(jiǎn)稱(chēng)中船租賃)成功定價(jià)發(fā)行8億美元債券，這是農(nóng)歷春節(jié)后大中華地區(qū)首筆中資企業(yè)債券發(fā)行。在當(dāng)前新型冠狀病毒感染肺炎疫情致使市場(chǎng)產(chǎn)生迷茫之際，中國(guó)船舶租賃率先突破重圍，樹(shù)立了中資企業(yè)境外債券定價(jià)新標(biāo)桿，也為戰(zhàn)勝疫情、提振航運(yùn)市場(chǎng)增添了信心。

中國(guó)船舶租賃公告稱(chēng)，于2020年2月6日定價(jià)發(fā)行了2025年到期的4億美元、年息2.50厘債券，以及2030年到期的4億美元、年息3.00厘債券。其中， 五年期4億美元債券最終發(fā)行價(jià)為五年期美國(guó)國(guó)債同期收益率+110個(gè)基點(diǎn)，較初始價(jià)格指引收窄35個(gè)基點(diǎn)；十年期4億美元最終發(fā)行價(jià)為十年期美國(guó)國(guó)債同期收益率+137.5個(gè)基點(diǎn)，較初始價(jià)格指引收窄37.5個(gè)基點(diǎn)。

中國(guó)銀行（香港）有限公司、Barclays、建銀國(guó)際及星展銀行有限公司為此次發(fā)售及銷(xiāo)售的聯(lián)席全球協(xié)調(diào)人，上海浦東發(fā)展銀行股份有限公司香港分行、信銀資本、工銀國(guó)際、中信建投國(guó)際、農(nóng)銀國(guó)際、中信裡昂證券、中國(guó)國(guó)際金融公司及交銀國(guó)際為聯(lián)席賬簿管理人及聯(lián)席牽頭經(jīng)辦人。

中國(guó)船舶租賃稱(chēng)擬將債券的所得款項(xiàng)淨(jìng)額主要用于發(fā)展其租賃業(yè)務(wù)及就其現(xiàn)有債務(wù)進(jìn)行再融資。

消息人士稱(chēng)，，雖然當(dāng)日的現(xiàn)場(chǎng)路演因?yàn)橐咔檗D(zhuǎn)為電話路演，依舊吸引投資者關(guān)注，開(kāi)簿一個(gè)半小時(shí)內(nèi)便超過(guò)31億美元，當(dāng)日中午，賬簿達(dá)到近50億美元，最終定價(jià)發(fā)布時(shí)達(dá)到60億美元，超額近8倍。

近期中國(guó)肺炎疫情帶來(lái)的市場(chǎng)波動(dòng)顯而易見(jiàn)，中國(guó)船舶租賃亦成為首家于春節(jié)后在國(guó)際債務(wù)資本市場(chǎng)首秀的大中華區(qū)債券發(fā)行人，也是第一個(gè)大中華區(qū)租賃公司中首發(fā)兩個(gè)券種并創(chuàng)造5年期和10年期的價(jià)格曲線。根據(jù)彭博數(shù)據(jù)顯示，自內(nèi)地爆發(fā)疫情以來(lái)，美國(guó)10年期債券收益率下滑20個(gè)基點(diǎn)至1.53%。強(qiáng)勁的訂單簿意味著公司成功克服肺炎疫情帶來(lái)的市場(chǎng)波動(dòng)不利影響，精準(zhǔn)地抓住了自疫情出現(xiàn)后市場(chǎng)反彈的窗囗，利用期間內(nèi)較低的美國(guó)國(guó)債收益率水平作為基準(zhǔn)利率，并在更多投資級(jí)者進(jìn)入市場(chǎng)前成功完成定價(jià)發(fā)行，同時(shí)該筆債券成功發(fā)行也是債券市場(chǎng)回暖的標(biāo)志，提振了市場(chǎng)信心。

作為大中華區(qū)首家船廠系租賃公司及全球領(lǐng)先的船舶租賃公司之一，中國(guó)船舶租賃的發(fā)展一直緊跟市場(chǎng)需求變化，業(yè)務(wù)保持著快速發(fā)展?fàn)顟B(tài)，財(cái)務(wù)狀況穩(wěn)健。去年底，中國(guó)船舶租賃分別獲得惠譽(yù)(Fitch)國(guó)際信用評(píng)定「A」級(jí)、標(biāo)準(zhǔn)普爾(S&P)國(guó)際信用評(píng)定「A-」級(jí)。據(jù)悉，該評(píng)級(jí)結(jié)果是標(biāo)普和惠譽(yù)進(jìn)入中國(guó)內(nèi)地以來(lái)，給予非銀行背景的租賃公司較高等級(jí)的評(píng)價(jià)，與銀行系租賃公司持平。作為首次發(fā)行人，中國(guó)船舶租賃實(shí)現(xiàn)了負(fù)溢價(jià)，創(chuàng)造了同等評(píng)級(jí)的租賃公司中較窄的信用息差。

中國(guó)船舶租賃于2012年成立，是大中華區(qū)首家船廠系租賃公司。核心業(yè)務(wù)為提供包括融資租賃和經(jīng)營(yíng)租賃在內(nèi)的船舶租賃服務(wù)，此外亦提供船舶經(jīng)紀(jì)以及貸款服務(wù)。2019年6月17日，中國(guó)船舶租賃正式掛牌香港聯(lián)交所。

在這短短的7年里，中國(guó)船舶租賃緊緊依托中國(guó)船舶集團(tuán)雄厚的綜合實(shí)力，完成了從造船企業(yè)市場(chǎng)營(yíng)銷(xiāo)向獨(dú)具特色的廠商系船舶租賃企業(yè)市場(chǎng)化運(yùn)營(yíng)的轉(zhuǎn)變，建立起一套行之有效的運(yùn)營(yíng)體系。中國(guó)船舶租賃產(chǎn)融結(jié)合的方式方法以及取得的成效獲得了行業(yè)的肯定，并被廣泛推廣。如今，這家肩負(fù)重任的創(chuàng)新型金融企業(yè)，以“產(chǎn)融結(jié)合、服務(wù)主業(yè)、創(chuàng)新發(fā)展”為使命，在融資租賃、經(jīng)營(yíng)性租賃、貸款服務(wù)及船舶經(jīng)紀(jì)等領(lǐng)域聲譽(yù)鵲起。

截至目前，中國(guó)船舶租賃已與30多家船東、20多家境內(nèi)外銀行和金融機(jī)構(gòu)，以及一批優(yōu)秀的船舶經(jīng)紀(jì)公司、船舶管理公司和相關(guān)配套公司展開(kāi)實(shí)質(zhì)性合作，成果豐碩，實(shí)現(xiàn)了從無(wú)到有、從小到大、從大到優(yōu)的華麗蛻變。

備注：數(shù)據(jù)僅供參考，不作為投資依據(jù)。