期指空頭增倉(cāng)明顯

上周五滬指午后強(qiáng)勢(shì)上攻收漲1.24%于3193.3點(diǎn)，成交量較前一交易日略有放大。截至收盤，三大現(xiàn)貨指數(shù)全線上揚(yáng)，滬深300、上證50和中證500指數(shù)分別漲1.01%、1.47%和0.36%，對(duì)應(yīng)期指主力合約漲幅分別為1.47%、1.7%、0.73%。期現(xiàn)價(jià)差方面，三大期指主力合約貼水均大幅收窄，分別為-0.06點(diǎn)、-5.33點(diǎn)和-19.95點(diǎn)，反映市場(chǎng)情緒有所好轉(zhuǎn)。

量能方面，由于上周五為股指期貨當(dāng)月合約交割日，三大期指總持倉(cāng)大幅下滑。期指IF總持倉(cāng)減少951手至39604手，IH四合約合計(jì)減倉(cāng)1481手至23163手，IC四合約合計(jì)減倉(cāng)922手至35109手。

凈持倉(cāng)方面，三大期指品種多空雙方均加快移倉(cāng)。中金所公布的主力合約前20席位數(shù)據(jù)顯示，IF合約多頭增倉(cāng)2347手低于空頭增倉(cāng)3426手，IF合約凈空頭升至4316手。IH合約多頭增倉(cāng)2418手低于空頭增倉(cāng)2790手，導(dǎo)致IH合約凈空頭升至3174手。IC合約多頭增倉(cāng)2674手，空頭增倉(cāng)2825手，使得IC合約凈多頭下降至151手。從凈持倉(cāng)表現(xiàn)來看，IF、IH合約凈空頭均擴(kuò)大，IC合約凈多頭下降，表明主力資金對(duì)IF、IH合約代表的藍(lán)籌板塊后市走勢(shì)相對(duì)謹(jǐn)慎。

具體席位上，伴隨著主力資金移倉(cāng)換月，多空雙方在次月合約上繼續(xù)對(duì)峙。IF合約方面，中信期貨多空席位上增倉(cāng)幅度位于前列，分別為291手和463手，使得凈空持倉(cāng)上升至779手，銀河期貨空頭席位上增倉(cāng)500手，使得凈空頭寸居于首位為1532手。IH合約方面，中信期貨在多空席位上增倉(cāng)均名列前茅，分別增倉(cāng)257手和545手，使得凈空頭寸上升至691手，海通期貨在空頭席位上增倉(cāng)幅度較大為492手，使得凈空頭寸升至第一為2131手。IC方面，中信期貨同樣在多空席位上增倉(cāng)第一，分別為313手和705手，使得凈多單下降至818手。

綜合分析，受期指當(dāng)月合約交割日影響，期指總持倉(cāng)下降，期指主力加緊移倉(cāng)。從凈持倉(cāng)來看，三大期指空頭增倉(cāng)幅度高于多頭增倉(cāng)幅度，使得期指凈持倉(cāng)數(shù)據(jù)偏弱，不利于行情繼續(xù)上攻。

備注：數(shù)據(jù)僅供參考，不作為投資依據(jù)。